在消費者信心降至四年來最低的背景下，許多企業主對經濟前景仍持謹慎樂觀的態度，預計美國經濟將在2025年底前逐步回暖。美股道瓊指數昨日收盤變化不大，而費半指數則小幅下跌0.7%。不過，市場上卻傳來了一絲好消息，俄烏雙方已同意在黑海停火，這無疑為市場帶來了一線曙光。
川普總統即將宣布對進口車徵收新關稅，並計畫於4月2日啟動「對等關稅」措施，這可能會影響到部分貿易夥伴，讓人不禁捏把冷汗。台股今日早盤漲逾百點，最高達22,398點，讓投資人心情稍微振奮。然而，對於川普的關稅政策，市場觀望情緒加重，心態轉趨保守，成交量也隨之萎縮。不過，輝達GTC大會的高成長題材仍然吸引著投資者的目光，昨日三大法人也買超了百億元，大家不妨保持信心，期待未來的機會。
近期法說會上，東元（1504）提出了四大策略，涵蓋綠色能源、節能減碳、電氣化和重點區域發展。總經理預期機電系統事業群將成為今年最強的成長動能，特別是併購的進展令人期待。併購伸昌後，預計營收將從6億元增至10億元，並且上周剛剛併購馬來西亞NCL，這一系列操作無疑是為了強化市場佔有率，另外也關注旗下的電源供應器廠聯昌（2431），公司專注於高品質電源供應器的研發與生產，根據券商報告，聯昌在市場的競爭力強勁，持續的技術創新讓它在激烈的市場中脫穎而出，隨著今年消費電子和智慧裝置需求的增加，預計2025年將迎來新的成長，靜待本業虧轉盈。
先前分享過，高效能運算和人工智慧應用的快速擴張，使得電源供應器在全球市場中的重要性日益凸顯。根據《Mordor Intelligence》的報告，全球HPC市場預計將從2024年的104.8億美元增長至2029年的170.9億美元，年複合增長率超過10%。AI技術的發展依賴高效能計算架構，進一步推動對電源供應器的需求，尤其是在生成式AI興起後，對運算能力和穩定性的要求更高。
龍頭廠台達電(2308)今年受惠於液冷解決方案出貨量增加以及AI伺服器GB200機櫃組裝放量，預估EPS將創新高，挑戰14元以上。同族群的僑威（3078）今年股價表現強勁，電競電源產品中90%的出貨為550W以上，主力產品為750~850W，並已開發支應新顯卡需求的產品線，2025年營運動能預期將好轉，今年EPS上看7元，以本益比估算仍有成長空間，投資人可以多加留意。
3月市場最熱門的GTC大會激勵光通訊族群，大眾控（3701）積極拓展光通訊商機，股價上攻漲停，目標在兩年內光通訊營收成長一倍，四年後再翻一倍。旗下工業電腦廠攸泰科技（6928）營收大幅增長，受惠於海事及加值型服務應用，高毛利衛星通訊訂單也持續回升。由於2023年工業電腦產業經歷了庫存去化的寒冬，隨著2024年下半年市場逐步回暖，業者基本面穩定，AI邊緣運算技術的發展也助推了股市的強勢反彈。工業電腦龍頭研華（2395）今年股價表現強勁，庫存去化在2Q24達到谷底，隨著遞延訂單的補上，今年迎來顯著增長。同族群安勤（3479）近年來積極拓展醫療平板市場，結合人工智慧和機器學習技術，打造先進醫療解決方案，未來發展同樣值得期待！